Porovnání důchodového spoření a doplňkového penzijního připojištění
16. ledna 2012 Jistě jste nějaké články na toto téma četli. Zde na pojistenci.cz to byly texty MPSV samo ukazuje nevýhodnost II pilíře z 25. října a další, trochu doplňující text, Ještě k druhému pilíři důchodového systému ze dne 9. prosince 2011. V nich uvedená čísla nepochybně platí, ale je třeba zamyslet se nad jejich interpretací.
Čísla jsem uvedl, učinil závěr o nevýhodnosti II. pilíře ve srovnání s doplňkovým penzijním připojištěním, ale přesto musím na tento problém stále myslet. V těch číslech přece jen musí být nějaká chyba. Jak je možné, že vyšší vklady a vyšší zhodnocení dává horší výsledky? Pokud
není chyba v kalkulačkách, musí být chyba ve významu těch čísel. Rozdíl, který zdánlivou nebo možná jen potenciální nevýhodnost důchodového spoření vysvětlí, bude zřejmě v době, po kterou jsou penze vypláceny.
U doplňkového penzijního systému je to jasné. Uváděná čísla se v kalkulačkách penzijního připojištění vztahovala k výplatě penze po dobu deseti let.
A jak je to s důchodovým spořením?
Je to trochu komplikovanější. Z druhého pilíře se penze přímo vyplácet nebudou. Bylo by to pro fondy příliš velké riziko, související z nejasnou dobou dožití. Peníze, které by fond měl jednorázově vyplatit, se (povinně) převedou na jednorázové pojištění důchodu s okamžitou výplatou penze do některé z komerčních bank.
Tyto banky budou nabízet více druhů důchodů. Viz § 18 zákona. Půjde o doživotní důchod, doživotní důchod s pozůstalostní penzí, sirotčí důchod, ale hlavně starobní důchod na dobu 20 let.
Protože kalkulačka nemůže pracovat s neurčitými hodnotami ve vztahu s dobou dožití, musí nutně pracovat právě s tou poslední variantou, tj. s dobou 20 let.
Právě v tom bude zřejmě ten zakopaný pes.
Doplňkové penzijní připojištění dává vyšší penze, ale jen po dobu 10 let.
Důchodové spoření se tváří opticky jako méně výhodné, nicméně ta nevýhodnost bude trvat dvojnásobnou dobu. Podotýkám, že zjevně povinně, i když doufám, že pojišťovny budou snad trochu kreativnější a nabídnou více možností.
Záleží na každém z nás, jakou variantu zvolí. Úplně nejlepší by ovšem bylo být klientem v obou systémech. Pokud (nebo vyýstižněji "dokud") na to člověk má.